AI热潮持续升温！创业板人工智能指数反弹超33%，未来走向何方？

本周五，人工智能（AI）板块持续领跑市场，特别是在算力领域掀起涨停狂潮。液冷技术、算力租赁服务、数据中心建设及云服务等多个细分领域均展现出强劲势头，成为市场焦点。

创业板人工智能指数在这一天飙升6%，刷新历史记录。润泽科技、锐捷网络、光环新网及奥飞数据等个股纷纷触及20%涨停板，而网宿科技、深信服、铜牛信息及神州泰岳等股票的涨幅也超过10%，展现出市场对AI板块的高度认可。

在ETF市场，创业板人工智能ETF华宝（代码：159363）全天单边上行，最终收盘上涨6.33%，创下历史新高。该ETF的日成交额超过2亿元，换手率超过19%，显示出投资者的高度关注和积极参与。

政策层面，中央企业“AI+”专项行动深化部署会近日召开，会议着重指出，国资央企应把握人工智能产业的战略机遇期，加强科技创新，聚焦核心领域，加速突破关键技术，并积极参与开放生态建设，推动更多原创性创新成果的产生，加速成果转化和产业化进程。

企业动态方面，阿里巴巴集团CEO吴泳铭在最新财报分析师会议上透露，未来三年内，集团将在云和AI基础设施上的投入预计将超过过去十年的总和。投资重点将涵盖AI和云计算基础设施建设、AI基础模型平台及原生应用开发，以及现有业务的AI转型升级。

开源证券分析指出，随着字节跳动、阿里巴巴、腾讯等AI巨头加大投入，东数西算八大节点的重要性将愈发显著。部分节点城市的需求有望率先释放，因此，在这些节点城市拥有规模布局的AIDC（人工智能数据中心）公司将值得关注。2025年有望成为AI应用爆发的一年，这将进一步推动对三大超级节点城市AIDC的需求。

国泰君安证券也表达了类似观点，认为阿里巴巴在AI基础设施上的大手笔投资将带动腾讯、字节跳动等其他云服务提供商（CSP）增加对AIDC的投资，从而推动国产AI算力产业链需求的改善。随着AI用户数量的快速增长，推理需求占比上升，这对低延迟和低功耗的要求更高，有利于交换机等相关环节的发展。